Прощальный укол: уходящая администрация США ввела ограничения против 100 банков, регистраторов и депозитариев

В конце 2024 года США ввели самые масштабные санкции против российской финансовой системы. В обновлённый SDN-List американского Минфина попали более 100 финансовых организаций как российских, так и иностранных с российским участием. В чёрном списке оказался даже Газпромбанк и его зарубежные «дочки», через которые страны ЕС рассчитывались в евровалюте за поставки трубопроводного газа и нефти. Очевидно, что уходящая администрация президента от Демократической партии США Джозефа Байдена накануне своего ухода решила нанести прощальный болезненный удар по российской платёжной системе, проводящей транзакции с зарубежными странами.

Достали кнут

Напряжение перед передачей власти в Капитолии нарастает. С 21 ноября 2024 года Минфин США ввёл новый беспрецедентный пакет санкций против российских банков. В ограничительные списки попали свыше 50 кредитных организаций (см. список). Среди них – Газпромбанк, «Дом.РФ», Примсоцбанк, «Синара», банк непрофильных активов «Траст», БКС-банк, Фора-банк, а также Межгосударственный банк, государствами-участниками которого являются Армения, Белоруссия, Казахстан, Киргизия, Молдавия, Россия, Таджикистан и Туркмения.

Кроме банков в чёрном списке Минфина США оказалось более двух десятков российских регистраторских компаний и депозитариев. Также в SDN List оказались и первые зампреды ЦБ РФ Дмитрий Тулин и Владимир Чистюхин, зампред Ольга Полякова, а также руководители ряда департаментов, связанных с развитием международных расчётов. Как надеются в американском Минфине, расширение списка «помешает России злоупотреблять международной финансовой системой для оплаты технологий и оборудования».

Отметим, что все подпавшие под санкции США банки РФ довольно оперативно отреагировали на неприятные известия. Так, банк БКС предостерёг клиентов от переводов в валюте из-за риска блокировки средств, посоветовав им обновить мобильное приложение до последней версии. Банк «ДОМ.РФ» заявил о том, что «банк продолжает работать в полном объёме с учётом уже существующих ограничений». В банке «Синара» сообщили, что все сервисы, карты, приложения, банкоматы и отделения работают в обычном режиме. Газпромбанк также пытался успокоить  клиентов аналогичными заявлениями.

Проблема с расчётами

В заверения поверили не все. Закрытие единственного канала платежей за поставленные в ЕС российские углеводороды в лице Газпромбанка заставило понервничать многих европейских покупателей. По мнению аналитиков ФГ «Финам», альтернативные каналы через время обязательно будут найдены, для расчётов могут использоваться счета в других банках или другие иностранные валюты, но эти изменения сделают процесс оплаты сложнее и дороже. В результате, они приведут к росту цен на российские углеводороды в Европе.

Как сообщил NBJ начальник отдела анализа банков и денежного рынка ИК «Велес Капитал» Юрий Кравченко, до налаживания новых цепочек расчётов могут быть задержки с поступлением на российский рынок экспортной валютной выручки с соответствующим давлением на курс рубля. «В то же время санкции на крупнейшие банки РФ каждый раз усложняют процесс оттока капитала с внутреннего рынка, что скорее благоприятно для рубля», – добавил аналитик.

По его мнению, сточки зрения финансовой стабильности никаких проблем для российского банковского сектора новые санкции не представляют. К самым негативным сценариям в данном направлении российский финансовый сектор готов уже давно и при введении новых санкций просто оперативно перестраивает свои рабочие процессы и меняет каналы платежей и расчётов. «Новые внешние ограничения, скорее, станут головной болью для российского бизнеса, которому в очередной раз придется искать более дорогие варианты обхода санкций. Это, в свою очередь, тем или иным образом выльется в удорожание стоимости товаров и услуг для населения», – подчеркнул Кравченко.

В этой ситуации можно было ожидать дальнейшего разворота российской банковской системы в сторону дружественных юрисдикций, в первую очередь – в сторону КНР. «Российский банковский сектор, может быть, и рад дальнейшему развороту, однако ситуация здесь в большей степени определяется желанием самих партнёров из дружественных стран. Риск вторичных санкций сейчас заметно ограничивает активность взаимодействия с российским бизнесом и финсектором для многих дружественных юрисдикций», – отметил начальник отдела анализа банков и денежного рынка ИК «Велес Капитал».

Исключения из правил

Помимо санкций против российских банков, регистраторов и депозитариев американский Минфин в очередной раз высказал претензии к созданной Банком России в 2014 году системе передачи финансовых сообщений (СПФС), разработанной как альтернатива SWIFT, для поддержания международных финансовых связей. В OFAC, подразделении по контролю за иностранными активами Минфина США, открыто заявили, что рассматривают присоединение к СПФС «как красный флаг и готовы более агрессивно нацеливаться на такие иностранные финансовые учреждения».

Как сообщается в предупреждении, опубликованном OFAC 21 ноября 2024 года, любая иностранная финансовая организация, которая присоединяется или уже присоединилась к СПФС, может быть включена в список лиц, осуществляющих деятельность в этом секторе в соответствии с распоряжением Президента США от 23 декабря 2023 года (распоряжение 14024). Согласно указанному распоряжению, Минфин США вправе наложить санкции на иностранные финансовые учреждения, которые проводят или содействуют проведению значительных сделок или оказывают услуги, связанные с военно-промышленной базой России.

«Вторичные санкции в таком случае подразумевают такие ограничения, как, например, запрет открытия или ведения корреспондентских счетов или счетов с оплатой через них в Соединённых Штатах, блокировку всего находящегося на территории США имущества (долю в имуществе) соответствующей иностранной финансовой организации и иные меры», OFAC – пояснила руководитель международной практики, советник коллегии адвокатов «Регионсервис» Ксения Касьяненко.

По её мнению, опираясь на практику OFAC в отношении подсанкционных организаций и организаций, подключённых к системе СПФС, следует понимать, что любое взаимодействие иностранных финансовых учреждений с последними может быть воспринято как «тревожный сигнал», даже при условии, что расчёты будут производиться не в долларах и не лицами, находящимися под юрисдикцией США. В этой связи, иностранным контрагентам необходимо следовать правилу «что прямо не разрешено, то запрещено».

Как отметила юрист коллегии адвокатов «Регионсервис» Екатерина Меркулова, рассуждать о конкретных последствиях можно после публикации дополнительных разъяснений со стороны Минфина США. Как показывает практика, у этого американского министерства довольно своеобразная тактика в отношении ограничительных мер: сначала, как правило, принимаются объёмные и строгие ограничения, зато потом появляется масса «исключений из правил».

Например, OFAC уже подчеркнуло, что новые санкции не повлияют на личные некоммерческие денежные переводы, – напомнила Меркулова. Кроме того, OFAC, с её слов, выдаёт различные разрешения, связанные с гуманитарной, дипломатической деятельностью, сельскохозяйственной и медицинской торговлей, разрешения на сделки с некоторыми российскими финансовыми учреждениями, находящимися под санкциями, такие как General License 6D от 12 июня 2024 года.

Своеобразную тактику Минфина США в отношении ограничительных мер, о которых выше говорили юристы, подтвердил глава Минэнерго Турции Альпарслан Байрактар. В конце декабря 2024 года зять президента Турции Эрдогана заявил агентству Bloomberg, что США предоставили для его страны исключение из санкций в отношении Газпромбанка для оплаты поставок газа из России. Об аналогичном решении США заявил Reuters и министр иностранных дел Венгрии Петер Сийярто.

Фактор Трампа

Не исключено, что необычное санкционное давление Минфина США в отношении российских банков может несколько ослабнуть после инаугурации нового президента-республиканца Дональда Трампа 20 января 2025 года. Как известно, у него другой, более прагматичный, подход к российско-американским экономическим отношениям.

«Многое будетзависеть от развития геополитических событий», – полагает начальник отдела анализа банков и денежного рынка ИК «Велес Капитал» Юрий Кравченко. По его мнению, наибольший риск будут представлять вторичные санкции, направленные на представителей дружественных юрисдикций. Это может оказать гораздо более негативное влияние, чем прямые санкции на российский финсектор и бизнес. В то же время он полагает, что основной внешний санкционный потенциал уже был реализован, а для новых ограничений будут оперативно найдены пути преодоления.